10月海外短剧|海外市场收入创新高:DramaBox吃下四成增量,NetShort升至第二

张彦成| 短剧自习室| 2026-11-11

【流媒体网】摘要：海外短剧收入创新高，DramaBox贡献四成增量。

　　10月的海外短剧市场，出现了一个不太对称的画面。

　　10月全球海外短剧App（剔除中国大陆及港澳台）IAP净收入（后续简称“收入”）2.2853亿美元，环比涨6.71%，创下近12个月新高；下载量2.643亿次，环比跌1.18%，从8月3.309亿次的高点算起已经连跌两月。一边是收入冲顶，一边是下载收缩，量跌价升是10月最清晰的标签。

　　比大盘涨跌更值得看的是增长的位置。全市场收入比9月多了1,437万美元，DramaBox一款就贡献了582万美元，占净增量的四成；收入TOP10份额升到80.00%，TOP10之外的所有App合计收入少了189万美元。

　　榜单：收入看DramaBox，下载看BlinkDrama

　　收入侧的头部在10月进一步拉开。DramaBox以4,068万美元继续领跑，环比涨16.69%，份额升到17.80%，领先第2名NetShort 4.82个百分点。第3位换成了Dramawave，ReelShort退到其后。

　　第6到第10名是10月增长最集中的一段：StoryReel、FlickReels、VibeShort集体上冲，BlinkDrama涨48.90%升到第10位；My Muse从第22名升到第14名，涨幅超过九成。另一头，Shortical和Kalos TV跌出前20，前20里的中腰产品收入普遍回落。

　　下载榜首仍是ReelShort，但领先优势变薄：10月下载2,390万次，环比跌13.66%，份额从10.35%降到9.06%，是下载前20里降幅最大的一款。值得关注的产品是BlinkDrama——今年5月上线的App，10月下载1,533万次，几乎翻倍，从第9名冲到第6名，份额提升2.92个百分点，是下载榜上份额涨幅最大的一款。

　　下载前20里有两款新进榜App：ReelMax和Short TV，都只有Android版，收入接近0。另一面是几条曲线在快速下坠：Passion Drama Pro、DashReels和Sua Novela的下载跌幅都在七成以上，DashReels从201万次掉到15万次。

　　头部集中度：TOP10之外在失血

　　10月最值得看的，是集中度的变化。

　　收入TOP10份额从77.77%升到80.00%，集中度进一步提高。10月收入上涨的部分全部由前10名完成，把增量拆开看：前5名合计多了892万美元，第6到第10名多了734万美元。而TOP10之外的App合计少了189万美元（−3.97%）。

　　下载端集中得更快。TOP10份额从51.78%跳到58.46%，一个月涨了6.68个百分点；TOP20从69.56%升到76.55%。TOP20之外的App合计少了1,945万次下载，降幅23.89%。

　　量在退，钱在进。RPD（每下载对应收入）从8月的0.6595美元升到9月的0.8007美元、再升到10月的0.8647美元，而4到8月这个数字一直在0.5969到0.6595之间震荡。

　　区域：美国扛起收入，拉美和土耳其拿走下载

　　收入端几乎全面上涨。108个覆盖市场里，收入下降的5个国家合计只少了41万美元，上涨的市场合计多了1,492万美元。美国以7,006万美元继续居首，环比涨8.16%，份额升到30.66%，一国贡献了海外收入净增量的36.8%。韩国、巴西领涨，均超11%；澳大利亚、德国、英国在9%上下，泰国从第12升到第10。收入前十里只有日本和法国基本走平，份额被摊薄。

　　美国最值得琢磨的是它的内部结构：下载是下降的（2,093万次，−5.57%），收入却涨了8.16%，RPD从2.92美元升到3.35美元。这轮增长几乎全部来自DramaBox——它在美国单独多赚了427万美元，占美国净增量的80.7%。方向相反的是ReelShort，美国收入减少78.6万美元，份额掉2.17个百分点。

　　下载端的地理版图换了一组。印度涨6.48%至3,338万次，取代印度尼西亚坐上第1；土耳其涨41.36%，从第12升到第10；哥伦比亚涨32.64%，墨西哥涨23.78%。跌幅最大的是印度尼西亚（−16.74%，丢掉第1）、巴西（−13.27%）和菲律宾（−10.92%）。印度尼西亚收入还小涨1.40%，下载和收入在这里又一次分道扬镳。

　　墨西哥和巴西的方向正好相反：墨西哥下载反弹23.78%，收入基本持平（−0.63%），新增的量还没转化成钱，其中BlinkDrama贡献了墨西哥下载净增量的51.6%；巴西收入涨12.15%，下载却连续第二个月下滑，ReelShort一款就占巴西下载净减量的48.3%。这两国收入、下载前10里全部中国团队背景的出海App，没有一款能确认是本土产品。

　　用户指标：ReelShort的月活首次登顶

　　固定追踪的13款App里，10月有11款下载和活跃用户同步增长。

　　ReelShort的月活10月达到8,330万，环比涨4.1%，三个月来第一次超过DramaBox的8,205万——尽管当月下载跌了13.5%。GoodShort是同样的组合：下载−6.5%，月活+4.5%。JoyReels是样本里唯一两项都降的App。月活涨得最快的是PineDrama（+19.8%）和FlickReels（+17.9%），头部几款都落在+3.9%到+6.1%之间。

　　下载和月活方向背离，更多反映的是老用户留在了盘子里，买量端并没有变多；放到付费来源里看，ReelShort的付费展示下载还在两位数下滑，这个信号和它创下的月活新高放在一起看才有意义。

　　留存上，FreeReels和Melolo的D30都是9.9%，PineDrama 7.7%，其余10款集中在2.1%到3.1%之间，DramaBox、ReelShort、NetShort三家在一个月内基本没变。使用时长只到9月，Melolo（96分钟）和PineDrama（60.5分钟）明显高于其余App的9.3到27.9分钟区间。

　　下载来源这块，10月有一个高度一致的现象：13款App的第一大来源全部是付费展示，占比在48.5%到73.0%之间。变化最大的是FreeReels，付费展示下载涨48.9%，它当月31.3%的下载增长基本都来自这一项；ReelShort则相反，付费展示减少15.9%、付费搜索减少18.6%，和它下载的整体下滑同向。

　　重点关注：BlinkDrama 加速，ReelShort 失速

　　两款方向相反的产品，构成了10月最值得盯的一组对照。

　　BlinkDrama是今年5月上线的App。10月下载1,533万次（+98.7%）、收入775万美元（+48.9%），从9月的第9、第11名分别升到第6和第10名；月活涨到iOS 318万、Android 524万。它的付费展示下载占比60.2%，9月还只有57.4%，规模扩张仍然跑在付费展示前面。

　　ReelShort走的是另一条路。10月下载跌13.66%、收入跌4.49%，是美国、巴西、墨西哥几个主要市场同步走弱的结果。它的月活还在涨（8,330万，样本内第一），付费展示下载却在降，接下来的收入增长会更依赖已有用户的付费深度。同一组对照里，FreeReels靠付费展示下载涨48.9%排到了下载第7。

　　两款放在一起，正好是当下海外短剧的一体两面：一边是靠投放规模快速起量、长期留存还待验证的新产品，一边是靠存量用户付费、流量端已经见顶的老产品。前者的考验在留存和RPD，后者的考验在获客成本。

　　11月有两个可以直接观察的点：墨西哥那批新增下载能不能转成收入，以及BlinkDrama的付费展示占比会不会继续下滑。

　　投流：Netshort遥遥领先，女频占七成，逆袭和复仇是最热的词

　　10 月投流榜单收录的 50 部剧目全部为 AI 真人类型。榜单是 TOP50 截断样本，不能据此判断 AI 真人以外的类型情况，但在可见范围内，AI 真人仍是投放的主流内容形态。

　　性别上女频是绝对主导。50 部剧中女频 36 部、占 72%，男频 14 部、占 28%，比例接近 2.6:1。

　　题材上，逆袭是最高频的标签。按涉及剧目数从高到低：逆袭（28 部，56%）、情感（22 部，44%）、复仇（18 部，36%）、虐恋（12 部，24%）、甜宠（11 部，22%）、狼人（10 部，20%）、超能与隐藏身份（各 9 部，18%）、玄幻（7 部，14%）、强者回归（6 部，12%）。这十个标签覆盖了全部 50 部剧。逆袭和复仇在高排名剧目中尤其集中 —— 前十名里 7 部带有逆袭或复仇标签。

　　另外，50 部剧里 26 部使用非英语剧名，西班牙语、土耳其语、葡萄牙语、法语、阿拉伯语等语种都有覆盖，其中 10 部在剧名后标注了配音版本。